Paper 2：證券業規例

本卷涵蓋什麼？

本卷屬於法規卷——SFC《勝任能力的指引》所稱的「本地監管框架卷」（Local Regulatory Framework Paper，LRP），聚焦香港的監管條文、發牌制度與合規責任。

題數	40 題（多項選擇題）
時限	60 分鐘
合格分數	70%
應考方式	電腦化考試（CBE），提供英文及繁體中文試卷

核心考點

• 《證券及期貨條例》及相關規例 · Securities and Futures Ordinance (SFO) and relevant regulations
• 其他相關法例 · Other relevant laws
• 證券及期貨事務監察委員會 · Securities and Futures Commission (SFC)
• 其他相關監管機構 · Other relevant regulatory authorities
• 香港交易及結算所有限公司 · Hong Kong Exchanges and Clearing Limited
• 證券及期貨條例下的整體發牌制度 · Overall licensing regime under the SFO
• 本科涵蓋的受規管活動類型 · Types of regulated activity covered in this manual
• 發牌條件 — 適當人選 · Requirements for licensing — fitness and properness

以上為本卷主要範疇摘錄，具體章節結構與分題比重以 HKSI Institute 最新官方學習資料為準。

哪些人需要考這卷？

本卷屬於額外勝任能力要求，只有從事特定業務者需要應考。第 6 類受規管活動（機構融資）從事保薦人工作者，主要人員須考 Paper 15、代表須考 Paper 16；涉及《收購守則》及股份回購事宜者另須通過 Paper 17。

完整 RA 對應表與豁免規則見 SFC LE 完整攻略。

備試建議

法規卷的得分關鍵在於對條文用語、定義與例外情況的精準理解。建議先掃讀 HKSI Institute 學習資料的章節大綱建立分類框架，再用練習題反覆驗證條文細節的記憶。與本卷對應的實務卷概念互相補完，建議對照學習。

本卷為 40 題 / 60 分鐘，平均每題約 90 秒，建議以限時模擬試訓練作答節奏。